第二节 证券法（初级不作要求）

一、证券法概述

1、适用范围：在中华人民共和国境内，股票、公司债券和国务院依法认定的其他证券的发行和交易。

2、基本原则

公开、公平和公正原则；自愿有偿、诚实信用原则；合法原则；分业经营、分业管理原则；保护投资者合法权益原则。

证券交易所、证券公司、证券登记结算机构、证券服务机构、证券业协会和证券监督管理机构。

（1）证券公司（掌握P537）

设立条件：共七个条件，其中：主要股东具有持续盈利能力，信誉良好，最近3年无重大违法违规记录，净资产不低于人民币2亿元

经营范围：

证券经纪；证券投资咨询；与证券有关的财务顾问——公司最低注册资本（实缴且一次性）限额为人民币5千万元

证券承销和保荐；证券自营；证券资产管理；其他证券管理——公司注册资本：

一项业务：公司最低注册资本（实缴且一次性）限额为人民币1亿元

两项业务或以上：公司最低注册资本（实缴且一次性）限额为人民币5亿元

经营业务必须分开，不得混合操作。

【例题】（2005中）有关证券公司的下列说法中，符合我国《证券法》规定的有：（ ）。

A.证券公司注册资本的最低限额为人民币3000万元

B.证券公司只能采取股份有限公司的形式

C.证券公司变更业务范围必须经登记机关批准

D.只有综合类证券公司可以从事证券自营业务

E.经股东会批准，证券公司的董事、经理可以在其他证券公司中兼任职务

【答案】D

（2）证券服务机构

证券投资咨询机构及其从业人员从事证券服务业务不得有下列行为：

代理委托人从事证券投资

与委托人约定分享证券投资收益或分担损失

买卖本咨询机构提供服务的上市公司股票

利用传播媒介或通过其他方式提供、传播虚假或误导投资的信息；

法律、行政法规禁止的其他行为

（3）证券监督管理机构（P539）

国务院证券监督管理机构依法履行职责，有权采取下列措施：

对证券发行人、上市公司、证券公司、证券投资基金管理公司、证券服务机构、证券交易所、证券登记结算机构进行现场检查；

进入涉嫌违法行为发生场所调查取证；

询问当事人和与被调查事件有关的单位和个人，要求其对与被调查事件有关事项作出说明；

查阅、复制与被调查事件有关的财产权登记、通讯记录等资料；

查阅、复制当事人和与被调查事件有关的单位和个人的证券交易记录、登记过户记录、财务会计资料及其他相关文件和资料；对可能被转移、隐匿或者毁损的文件和资料，可以予以封存；

查询当事人和与被调查事件有关的单位和个人资金、证券账户和银行账户；

对有证据证明已经或者可能转移或者隐匿违法资金、证券等涉案财产或者隐匿、伪造、毁

损重要证据的，经国务院证券监督管理机构主要负责人批准，可以冻结或者查封；

在调查操纵证券市场、内幕交易等重大证券违法行为时，经国务院证券监督管理机构主要负责人批准，可以限制被调查事件当事人的证券买卖，但限制的期限不得超过15个交易日；案情复杂的，可以延长15个交易日。

二、证券发行

1、证券发行种类（P540）

（1）公开发行

有下列情形之一的，为公开发行：

向不特定对象发行证券；

向累计超过200人的特定对象发行证券；

法律、行政法规规定的其他发行行为。

依法不属于公开发行的证券发行行为属于非公开发行证券。

（2）非公开发行。不得采用广告、公开劝诱和变相公开方式发行

2、保荐制度

发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券，依法采取承销方式的，或者公开发行法律、行政法规规定实行保荐制度的其他证券的，应当聘请具有保荐资格的机构担任保荐人。保荐人应当遵守业务规则和行业规范，诚实守信，勤勉尽责，对发行人的申请文件和信息披露资料进行审慎核查，督导发行人规范运作。