中国证券业协会2012证券从业发行承销：金融债券的发行条件

金融债券的发行条件（发行主体）

（一）我国的政策性银行：国家开发银行、中国进出口银行、中国农业发展银行。（必须记忆）

审核主体是中国人民银行。

（二）商业银行：

审核主体是中国人民银行（注意：不是证监会）。

条件：（P287～288，7条）

1.具有良好的公司治理结构；

2.核心资本充足率不低于4%；

3.最近3年连续盈利；

4.贷款损失准备计提充足；

5.风险监管指标符合监管机构的有关规定；

6.最近3年没有重大违法、违规行为；

7.其他。

（三）企业集团财务公司（P288）

1.具有良好的公司治理机制；

2.具有从事金融债券发行的合格专业人员。

3.风险监管指标符合规定；

4.财务公司已发行、尚未兑付的金融债券总额不得超过其净资产总额的100%，发行金融债券后，资本充足率不得低于10%；（此两个数字必须记住）

5.设立1年以上，申请前1年利润不低于行业平均水平；

6.申请前1年，不良资产率低于行业平均水平，资产损失准备拨备充足。

7.申请前1年，注册资本金不低于3亿元人民币，净资产不低于行业平均水平。

8.最近三年没有违法违规行为；

9.无不能到期支付债务；

10.中国人民银行要求的其他条件。

（四）金融租赁公司和汽车金融公司（11条，P288～289）

发行金融债券后，资本充足率不得低于8%。

（五）其他金融机构

【例题4·多选题】商业银行发行金融债券的条件有（　）。

A.核心资本充足率不低于4%

B.最近三年连续营利

C.贷款损失计提足够中华考试网

D.良好的公司制理机制

『正确答案』ABCD

【例题5·判断题】政策性金融债券的发行需经中国人民银行批准。（　）

『正确答案』√